Estratégia de negociação de toby crabel

Abertura da gama de abertura: um sistema que oferece sinais para lucros rápidos.

A estratégia de abertura de abertura é uma das estratégias de negociação do primeiro dia explicada em detalhes para os comerciantes individuais. Em 1990, Toby Crabel escreveu um livro chamado Day Trading With Short Term Price Patterns e Opening Range Breakout.

Este livro foi esgotado há anos e está rumores de que Crabel não daria permissão para uma segunda impressão porque ele estava gerenciando lucrativamente o dinheiro com as estratégias. As cópias estão ocasionalmente disponíveis para preços que começam em várias centenas de dólares em sites de leilões na Internet.

O livro descreve regras muito específicas para a negociação de vários mercados, ao invés de uma visão geral, mas prática, como oferece este artigo.

Se o preço se mover significativamente acima ou abaixo desse intervalo, os comerciantes esperam ver seguem e vão fazer pedidos para entrar em negociações perto do alto e baixo do intervalo de abertura.

Um exemplo da estratégia de abertura do intervalo de abertura pode ser descrito com algumas regras:

1. Calcule o intervalo de abertura. Por exemplo, se a alta é de US $ 102 e a baixa é de US $ 98 nos primeiros 15 minutos do dia de negociação, o intervalo de abertura seria igual a US $ 4.

2. O tamanho do intervalo é adicionado ao alto e uma ordem de compra é colocada a esse preço. Neste exemplo, $ 4 são adicionados a US $ 102 e um pedido de compra é colocado em US $ 106.

3. Subtrair o alcance da baixa fornece o ponto de entrada curto. Nesse caso, o comerciante entraria em um pedido para diminuir em US $ 94, o que é US $ 4 abaixo do mínimo do intervalo de abertura em US $ 98.

4. Se os preços caírem no meio do alcance, o comerciante fecharia sua posição com uma perda. Nesse exemplo, um longo comércio registrado em US $ 106 seria fechado em US $ 100 e uma troca curta registrada em $ 94 seria fechada com uma perda de US $ 100.

5. Todas as negociações estão fechadas no final do dia.

Existem muitas possíveis variantes dessas ideias. O período de tempo poderia ser alterado no passo 1. Um múltiplo do intervalo poderia ser alterado nas etapas 2 e 3. Por exemplo, comerciantes agressivos podem usar um múltiplo inferior a 1 (como 0,5) para gerar mais negócios, enquanto os comerciantes mais conservadores podem usar um múltiplo maior (como 2) para negociar apenas as tendências mais fortes. Os níveis de perda de parada podem ser variados na etapa 4 e os objetivos de lucro podem ser adicionados como saídas na etapa 5.

Por que é importante para os comerciantes.

A estratégia de abertura da gama de abertura tem sido amplamente utilizada pelos comerciantes para tirar proveito dos movimentos intradiários.

Este também é um sistema comercial ideal para os comerciantes de dia com empregos em tempo integral. Todos os dados necessários são conhecidos logo após a abertura do mercado, 15 minutos após a abertura no exemplo mostrado. Os pedidos podem ser calculados e inseridos rapidamente com um corretor para que os comerciantes possam lucrar com tendências intradias sem ter que monitorar o mercado o dia todo.

Artigos mais populares.

Ainda é muito cedo para saber com certeza se as nuvens de reunião anunciam uma chuva de verão ou algo mais ameaçador.

Embora este não seja o tópico mais sexy, a chance de ganhar 33,3% de desconto em 7,8% certamente tem a minha atenção.

Meus anos mais rentáveis ​​como comerciante foram quando os mercados estavam se comportando estranhamente. Mas não foram apenas meus lucros que aumentaram. assim como o custo para alugar um assento na troca. É aí que vamos encontrar o comércio de hoje.

Copyright © 2018. Negociação rentável, LLC. Todos os direitos reservados.

Faixa de abertura: passado, presente e futuro.

Ao longo do último quarto de século, o breakout da abertura foi uma das ferramentas de negociação mais poderosas e bem-sucedidas. Não só a técnica de análise ajudou Larry Williams a transformar US $ 10.000 em mais de US $ 1 milhão em menos de um ano, mas alcançou status de culto com o trabalho de Toby Crabel e seu livro, ldquo; Day Trading com padrões de preços de curto prazo e intervalo de abertura Breakout . & rdquo;

O breakout da gama de abertura é um método de comprar um determinado nível fora do mercado aberto e vender um determinado nível abaixo. A estratégia desenvolveu-se como uma conseqüência do trabalho de Arthur Merrill em uma descoberta do fechamento da Dow Jones Industrial Average de 1960-1980.

Embora a estratégia tenha suas variações, eles permanecem os mesmos: Para definir o que é chamado de & ldquo; stretch & rdquo; ou & ldquo; offset & rdquo; fora do espaço aberto. Crabel fez uma grande parte de sua análise usando um estiramento fixo fora do aberto. Williams usou uma porcentagem de uma faixa média de curto prazo, geralmente uma média de três dias. Outro bem conhecido comerciante e Futures Contribuidor, Sheldon Knight, usou uma porcentagem da diferença entre um N-dia alto e N-dia baixo.

Embora os métodos mais simples fossem eficazes, Crabel também tinha uma fórmula dinâmica para calcular seu deslocamento. O objetivo era mover o ponto de fuga além do nível de ruído no mercado. Sua fórmula era usar a média de 10 dias do mínimo entre o aberto e o baixo, e o alto e o aberto.

Outra contribuição importante do livro de Crabel foi um quadro para testar os padrões de abertura do intervalo de abertura. Ele continha a análise estatística de diferentes padrões desencadeados por fugas: um número fixo de carrapatos acima ou abaixo do aberto. Esses padrões são baseados em ação de preço nos últimos um a sete dias. Existem alguns padrões que são tendenciosos, permitindo a negociação em apenas uma direção. A estrutura é a seguinte:

Se o intervalo da barra de preços for inferior ao intervalo de barras anterior, é um dia de intervalo estreito (NR). Esses padrões NR olharam para trás sobre um determinado número de barras. Por exemplo, um padrão NR4 ocorre quando o intervalo da barra atual é o mais estreito nos últimos três. Ele também testou contra outros padrões, como NR5 e NR7. O oposto dos padrões NR são padrões de ampla disseminação (WS). Isso ocorre quando o intervalo atual é o mais largo nas barras N passadas. Crabel também olhou para ambos dentro e fora dos bares como qualificadores para um breakout. Um dia interno é definido como & ldquo; se a alta do dia atual for menor que a alta do dia anterior, e a baixa do dia atual é maior do que a baixa do dia anterior. & Rdquo; Um dia externo é definido como & ldquo; se a alta do dia atual for maior que a alta do dia anterior, e a baixa do dia atual é menor que a baixa do dia anterior. & Rdquo; Um gancho de urso ocorre & ldquo; quando você tem um NR com o aberto menos do que a barra anterior e baixa, e o fechamento é maior do que o anterior da barra e está fechado. & Rdquo; Um gancho de touro ocorre & ldquo; quando você tem um NR com o aberto maior do que o anterior da barra e rsquo; s alto, e o fechamento é menor do que o anterior da barra de rsquo; s perto. & Rdquo;

Uma Licença para Imprimir Dinheiro.

Quando se trata de lendas no mundo comercial, o nome Larry Williams aparece frequentemente. Larry é o criador do último oscilador e o indicador Williams% R. Além disso, ele escreveu muitos livros populares. Sua reivindicação de fama é levar uma conta de US $ 10.000 para US $ 1.100.000 durante o concurso de 12 meses conhecido como Campeonato Mundial de Futuros. Curiosamente, sua filha, Michelle Williams, ganhou o mesmo concurso aos 17 anos. Aposto que uma pequena ajuda de papai foi um longo caminho com aquele! Embora a história impressionante de Larry seja bem conhecida por muitos, há outro comerciante que também fez o mesmo quando se trata de levar uma pequena conta a grandes somas. Esse comerciante é Sheldon Knight.

Em 1986, Sheldon tirou uma conta comercial de US $ 75 mil e cresceu para mais de US $ 1 milhão por ano. Ele mais tarde duplicou sua conta em 1989. Sheldon era na verdade um estudante de seminário de Larry em 1985. Naqueles dias, o poder do computador pessoal e as plataformas de negociação não eram o que temos hoje. Sheldon estava trabalhando na indústria aeroespacial ao desenvolver suas idéias comerciais. Ele usaria seus computadores de trabalho para testar seus conceitos e modelos comerciais. Sheldon era um comerciante sistemático que usa um programa de computador para quantificar o desempenho de seus métodos comerciais. Claramente, ele estava muito à frente da maioria das pessoas no campo da negociação quantificável.

Então, por que eu trago essas histórias incríveis? Não é simplesmente para inspiração. Em vez disso, essas histórias são uma introdução para destacar o estilo de negociação, tanto Larry quanto Sheldon. Ambos os comerciantes usaram um estilo semelhante para levar uma pequena conta de semente em algo muito maior em um período muito curto de tempo. Na minha opinião, existem duas vertentes importantes para essas histórias que podem ter um impacto na sua própria negociação hoje. O primeiro é seu método de negociação. Vamos passar por cima deste artigo. O segundo aspecto são os algoritmos de dimensionamento de posição que eles usaram. Não vou superar o dimensionamento da posição neste artigo, mas foi fundamental para o seu sucesso. Por enquanto, vamos ver como eles fizeram isso ao analisar o método de negociação, tanto Larry quanto Sheldon.

Como eles fizeram isso.

Claramente para levar uma conta de $ 10.000 a mais de um milhão, há alguma sorte envolvida. Mais importante ainda, você tem que assumir muitos riscos. Você deve estar disposto a suportar grandes levantamentos. Talvez até 50% ou 60% às vezes. Isso realmente é psicologicamente difícil de fazer. Você deve estar completamente separado do seu dinheiro e disposto a perder a maior parte. Na verdade, você deve estar disposto a perder tudo! Tal jogo não está mentalmente ao alcance de todos. Sondar US $ 10.000 não seria bom para a maioria das pessoas. Mas podemos tomar qualquer informação de Larry e Sheldon para usar em nossa abordagem mais restrita ou conservadora à negociação? Claro.

Então, o que Larry e Sheldon usaram como base para seu sistema comercial? Era um sistema comercial complicado com muitas regras e filtros? Ou foi um sistema de negociação inteligente que analisou o fluxo de ordem do mercado e fez previsões no futuro com uma rede neural? Talvez um sistema de scalping complexo e de curto prazo que lhes permita levar muitos negócios durante o dia? Bem não. Não foi nada disso. Na verdade, o conceito comercial que eles usaram é bastante simples e bem conhecido. Então, qual era o grande segredo de Larry e Knight? O coração de seu método de negociação foi o intervalo de abertura / desvios de volatilidade.

Existem muitas variações nesse tipo de método. Em essência, todos os conceitos tentam comprar a um nível acima do mercado aberto e vendido em um determinado nível abaixo do mercado aberto. Este nível predeterminado é conhecido como o & # 8220; nível de fuga & # 8221 ;, o & # 8220; estiramento & # 8221 ;, ou & # 8220; offset & # 8221 ;. Por exemplo, talvez no mercado livre, coloque uma parada de compra no alto de ontem e coloque uma ordem de venda curta na ontem e baixa. Então, simplesmente esperamos nossa ordem para ser preenchida e gerenciar o comércio. Como você pode imaginar, existem muitas fórmulas para determinar um nível de fuga.

Outro comerciante famoso, sobre o qual ainda não falamos, que era menos agressivo, mas se tornou uma lenda por direito próprio era Toby Crabel. Toby tornou-se um gerente de dinheiro e gerenciou bilhões de dólares usando esse método. Ele também escreveu uma série de artigos no final da década de 1980 sobre a abertura do intervalo e, em seguida, um livro, # 8220; Day Trading With Short Term Price Patterns e Opening Range Breakout & # 8221 ;. Este livro é um clássico de culto que, apesar de terem sido impressas por quase 20 anos, as cópias que aparecem na Amazônia são muitas vezes vendidas por até $ 1,000.00! Sheldon, Larry e Toby têm sua própria maneira de calcular esse deslocamento. Vamos agora examinar cada um desses métodos. O conceito principal de cada um desses métodos é calcular um nível de ruído e deixar o nível de ruptura apenas fora disso.

O deslocamento Cravel Stretch é calculado da seguinte forma:

BreakoutLevel = Average (minlist (Open of data2 & # 8211; Low of data2, High of data2 & # 8211; Open of data2), 10)

É basicamente o mínimo de quão longe em média o mercado se desloca do aberto em um determinado dia. Na fórmula da TradeStation acima, vamos assumir que o Data 2 é um dado diário.

Em seguida, o deslocamento de Sheldon Knights foi um pouco diferente porque ele usou as diferenças entre o mais alto e baixo mais baixo durante um determinado número de dias.

BreakoutLevel = Mais alto (High data2, 10) & # 8211; Menor (baixo dados2, 10);

Finalmente, o método de Larry foi simplesmente usando uma porcentagem da faixa média diária ou verdadeiro intervalo.

RangMult * Average (TrueRange of Data2, Period)

O período normalmente utilizado é de 3 dias.

Esses sistemas foram desenvolvidos como padrões com configurações ativadas usando intervalos de abertura. Muitas vezes, tinham lucro, paradas e filtros. Eles também usaram diferentes níveis de fuga dependendo se você estivesse em um mercado de touro ou urso.

Uma licença para imprimir dinheiro & # 8211; Os bons velhos tempos!

Durante os anos, nossos comerciantes famosos estavam gerando retornos maciços com seus sistemas de negociação de abertura de abertura nos mercados de commodities futuros, os poços de commodities governavam. Olhando para trás durante este tempo, alguns diriam que os sistemas de abertura de abertura foram uma licença para imprimir dinheiro. Naturalmente, dentro da comunidade comercial mais ampla, houve uma onda de muitos sistemas de negociação que utilizaram algum tipo de método de abertura do intervalo de abertura. Mas nada dura para sempre. Mais pessoas tiveram acesso ao poder de computação, o que lhes permitiu realizar sua própria análise de mercado. Isso permitiu que mais backtesting fosse realizado em diferentes idéias, incluindo abertura de alcance. Isso, por sua vez, resultou em mais pessoas capazes de testar e implementar métodos de negociação de abertura de alcance. Além desses desenvolvimentos, uma mudança radical começou a acontecer com os mercados. Ou seja, o advento do mercado eletrônico.

The Electronic Market Killed Open Range Breakouts.

Com o início dos mercados eletrônicos e a morte dos poços, o mercado tradicional aberto perdeu o seu significado. Lembre-se de cada um dos mercados de futuros abertos em horários ligeiramente diferentes, das 7:30 da manhã às 10:30 da manhã, todos os mercados de commodities foram abertos, então não houve apenas uma vez que fazia sentido, então, uma vez que o poço fechou, não houve horário de abertura. Os índices de ações e ações ainda tinham as 9:30 de Nova York abertas para a chave, então elas não se desmoronaram totalmente como as commodities. No mundo das commodities, sabemos que tínhamos mercados de 24 horas, que ficaram próximos de 45 minutos a algumas horas. Isso destruiu o poder desse método de negociação.

Outro fator provável no desempenho reduzido deste modelo de negociação é o quão bem conhecida é essa estratégia. Esta técnica de negociação não é única ou desconhecida. Na verdade, é amplamente conhecido e compreendido. Para ajudar a demonstrar o desvanecimento desta estratégia, você pode usar a informação publicada encontrada na Crabel Capital Management. Lá você encontrará retornos mensais e anuais voltados para 1998.

Eu criei um gráfico simples que exibe os retornos anuais voltando para 1998. Então apliquei uma linha de tendência linear através dos dados (linha vermelha). A tendência é clara.

Clique para ampliar.

Podemos reparar o intervalo de abertura para sair novamente?

Podemos aplicar um giro para a abertura do intervalo de abertura para melhorar os resultados? Ou, a abertura da gama de abertura simplesmente vai desaparecer no esquecimento? Na próxima semana, o artigo I # 8217, vou apontar um código inteligente que traz o conceito de abertura da gama de abertura para a era moderna da negociação eletrônica. Esta técnica usa um método proprietário para calcular um mercado dinâmico aberto ao invés de confiar em um mercado fixo aberto baseado em um tempo estático. Pode fazer maravilhas para ressuscitar esses sistemas de abertura de abertura. Fique atento para o artigo da próxima semana & # 8217; s!

Sobre o Autor Jeff Swanson.

Jeff é o fundador do System Trader Success & # 8211; um site e uma missão para capacitar o comerciante de varejo com os conhecimentos e ferramentas adequados para se tornar um comerciante rentável no mundo da negociação quantitativa / automatizada.

Posts Relacionados.

Sharpe Ratio - a resposta certa para a pergunta errada?

Usando Metals to Trade Bonds.

Indicador e estratégia do MCVI sobre gráficos diários.

Obrigado Jeff & # 8211; Realmente excelente soma das estratégias ORB.

Muito interessado em saber como você colocou a vantagem em uma estratégia em que o mercado acabou com isso. Nenhuma preocupação sobre ter sua própria vantagem? Mas, claro, por favor, não deixe-me deixá-lo de compartilhá-lo comigo!

Na verdade, a melhoria não é minha. É de outra pessoa que tem muita experiência nessa área. Em qualquer caso, eu tenho certeza de que você achará interessante!

Publicações populares.

Connors 2-Period RSI Update para 2018.

Este indicador simples faz dinheiro novamente e novamente.

The Ivy Portfolio.

Melhorando a Estratégia de Identidade Simples, Parte 1.

Copyright © 2018-2018 da Capital Evolution LLC. - Projetado por temas Thrive | Powered by WordPress.

Por favor faça login novamente. A página de login será aberta em uma nova janela. Depois de efetuar o login, você pode fechá-lo e retornar a esta página.

R & amp; D Blog.

I. Estratégia de negociação.

Desenvolvedor: Toby Crabel (padrão 2-Bar NR). Fonte: Crabel, T. (1990). Negociação diária com padrões de preço de curto prazo e intervalo de abertura. Greenville: Traders Press, Inc. Conceito: expansão de volatilidade. Objetivo de pesquisa: verificação de desempenho do padrão de faixa estreita (NR) com saídas diferentes. Especificação: Tabela 1. Resultados: Figura 1-2. Configuração comercial: Toby Crabel & # 8211; O padrão NR de 2 barras é definido como o intervalo mais estreito de alta a baixa de qualquer período de dois dias em relação a qualquer período de dois dias nos 20 dias de mercado anteriores. Entrada comercial: intervalo de abertura (ORB). Um comércio é realizado numa quantidade predeterminada acima / abaixo do aberto. A quantidade predeterminada é chamada de estiramento. Long Trades: uma parada de compra é colocada em [Open + Stretch]. Operações curtas: uma parada de venda é colocada em [Abrir - Esticar]. A primeira parada que é negociada é a posição. A outra parada é a parada protetora. Trade Exit: Tabela 1. Notas: T. Crabel: & # 8220; A idéia por trás desse padrão originou-se do último ponto de fornecimento da Wyckoff e do último ponto de suporte. Estes foram descritos por Wyckoff como períodos de ação de preço que exibiam intervalos invulgarmente estreitos e baixo volume. Ocorreram logo após um período de acumulação ou distribuição e logo antes de uma fase de mark up / mark down. & # 8221; Fonte: Crabel, T. (1990). Dia de negociação com padrões de preços de curto prazo e intervalo de abertura, pp. 167. Greenville: Traders Press, Inc. Carteira: 42 mercados de futuros de quatro principais setores de mercado (commodities, moedas, taxas de juros e índices de participação). Dados: 33 anos desde 1980. Plataforma de teste: MATLAB®.

II. Teste de sensibilidade.

Todos os gráficos 3-D são seguidos por gráficos de contorno bidimensionais para Fator de lucro, Ratio de Sharpe, Índice de Desempenho de Úlcera, CAGR, Drawdown Máximo, Percentagem de Negociações Rentáveis ​​e Média. Win / Avg. Rácio de perda. A imagem final mostra a sensibilidade da Equity Curve.

Variáveis ​​testadas: Target_Index & amp; Time_Index (Definições: Tabela 1):

Figura 1 | Desempenho do portfólio (Entradas: Tabela 1, Comissão e Slippage: $ 0).

Average_Noise: a média móvel simples de Ruído durante um período de Stretch_Length.

Stretch [i] = Average_Noise [i] * Stretch_Multiple.

Stretch Exit: Long Trades: uma parada de venda é colocada em [Open - Stretch]. Operações curtas: uma parada de compra é colocada em [Open + Stretch]. Os valores são calculados no dia da entrada.

Target Exit: Long Trades: Uma venda no fechamento é colocada se High ≥ [Entry + $ Target]. Operações curtas: uma compra no fechamento é colocada se Baixa ≤ [Entrada - $ Alvo]. $ Target é o múltiplo do risco inicial por comércio (definido por saídas) e Target_Index.

Stop Loss Sair: ATR (ATR_Length) é o alcance real médio em um período de ATR_Length. ATR_Stop é um múltiplo de ATR (ATR_Length). Long Trades: um stop de venda é colocado em [Entry - ATR (ATR_Length) * ATR_Stop]. Operações curtas: uma parada de compra é colocada em [Entrada + ATR (ATR_Length) * ATR_Stop].

Target_Index = [1.0, 10.0], Step = 0.25;

Target_Index = [1.0, 10.0], Step = 0.25.

ATR_Stop = 6 (ATR.

Faixa verdadeira média

Tabela 1 | Especificação: Estratégia de negociação.

III. Teste de sensibilidade com a Comissão & amp; Slippage.

Variáveis ​​testadas: Target_Index & amp; Time_Index (Definições: Tabela 1):

Figura 2 | Desempenho da Carteira (Entradas: Tabela 1, Comissão e Slippage: $ 50 Round Turn).

IV. Classificação: Toby Crabel & # 8211; Padrão NR 2-Bar | Estratégia de negociação.

REGRA CFTC 4.41: RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS OU SIMULADOS TÊM CERTAS LIMITAÇÕES. DESEJO UM REGISTRO DE DESEMPENHO REAL, OS RESULTADOS SIMULADOS NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO REAL. TAMBÉM, DESDE QUE OS NEGÓCIOS NÃO FORAM EXECUTADOS, OS RESULTADOS PODERÃO TER COMPRIMIDO COM COMPENSADO PARA O IMPACTO, SE QUALQUER, DE CERTOS FATORES DE MERCADO, COMO FALTA DE LIQUIDEZ. PROGRAMAS DE NEGOCIAÇÃO SIMULADOS EM GERAL SÃO TAMBÉM SUJEITOS AO FATO QUE ESTÃO DESIGNADOS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ FAZENDO QUE QUALQUER CONTA VOCE OU POSSIBILIDADE DE ALCANÇAR LUCROS OU PERDAS SIMILARES ÀOS MOSTRADOS.

DIVULGAÇÃO DE RISCOS: GOVERNO DOS ESTADOS UNIDOS EXERCÍCIOS RENÚNCIA | REGRA CFTC 4.41.

Nós compartilhamos o que aprendemos.

Inscreva-se para receber notícias de pesquisa e ofertas exclusivas.

Toby Crabel & Day Trading com padrão de preços de curto prazo e intervalo de abertura Breakout.

Crabel foi gentil o suficiente para me dar pessoalmente uma cópia, mas fiquei surpreso que este cara aleatório realmente me enviasse toda a cópia do livro de Crabel, pensando que eu iria em frente e publicá-lo.

Este & # 8220; leitor & # 8221; é um idiota.

Compartilhar isso:

Entre em contato com o autor.

Testemunhos.

"Do jeito que eu vejo, você tem duas escolhas - você pode fazer o que eu fiz e trabalhar por mais de 30 anos, englobando restos de informações, buscando criar uma estratégia de criação de dinheiro ou você pode passar alguns dias lendo Covel's [Trend Following] e ignora essa curva de aprendizado de três décadas ".

Trend Following Legend.

Mais de Trend Following.

Assine e receba o video Market Wizard.

Produtos Produtos Tendência Seguir Perguntas frequentes Gráficos de desempenho Mercados Algo Mania Momento de agora Novos comerciantes Comerciantes profissionais Comerciantes da faculdade 70+ Países Por que ensinar os céticos Bitcoin Moneyball Histórias de sucesso Jogadores I David Harding Paul Tudor Jones Bill Dunn Ken Tropin Cliff Asness JP Bouchaud Larry Hite Ed Seykota John W Henry Salem Abraham Paul Mulvaney Kevin Bruce David Druz Jim Simons Martin Lueck Leda Braga TurtleTraders Jogadores II Hall of Fame Daniel Kahneman Warren Buffett Jesse Livermore Menino Plunger Richard Donchian Amos Hostetter Nicolas Darvas Gerald Loeb Arthur Cutten Henry Clews Roy Longstreet Benoit Mandelbrot Eugene Fama CNBC Con Job Nate Silver Nature Nurture Pesquisa TF Origens TF Grandes Eventos All Podcast Eps. TF Podcast Eps. Eps comportamental. Nobel Podcast Eps. Trade All No Change Zero-Sum Behavior Gap Não PhD Perdedores Média. Perdedores Sem Memória Sorte Cisnes Negras Gaming Odds Bayesiano Sobre Sobre o Blog Covel Livros Imprensa Influências do filme ao vivo Livros favoritos Livros brancos Risco Paradoxo Motivação Meu processo O valor Inicial do capital Comprar e esperar Garantia Contato.

&cópia de; 2004-18 Trend Next & trade; Todos os direitos reservados. | Sitemap.

Informações sobre o Trend Following & trade; A rede de sites não pode ser copiada, reimpressa ou redistribuída sem a permissão por escrito de Michael Covel e ou Trend Following (mas a permissão por escrito é concedida com facilidade e tipicamente). O objetivo deste site é incentivar o intercâmbio gratuito de idéias em investimentos, riscos, economia, psicologia, comportamento humano, empreendedorismo e inovação. Todo o conteúdo deste site baseia-se nas opiniões de Michael Covel, salvo indicação em contrário. Os artigos individuais são baseados nas opiniões do respectivo autor, que podem reter os direitos autorais como observado. A informação neste site destina-se a compartilhar conhecimento e informações da pesquisa e experiência de Michael Covel e sua comunidade. As informações aqui contidas não foram projetadas para serem usadas como um convite para investimento com qualquer consultor perfilado. Todos os dados neste site são diretos da CFTC, SEC, Yahoo Finance, Google e documentos de divulgação pelos gerentes mencionados neste documento. Assumimos que todos os dados são precisos, mas não assumimos qualquer responsabilidade por erros, omissões ou erros de clerical feitos por fontes. Trend Next & trade; comercializa e vende vários produtos de pesquisa de investimentos e informações de investimento. Os leitores são os únicos responsáveis ​​pela seleção de ações, moedas, opções, commodities, contratos de futuros, estratégias e monitoramento de suas contas de corretagem. Trend Following & trade ;, suas subsidiárias, funcionários e agentes não solicitam ou executam negócios ou dão conselhos de investimento, e não estão registrados como corretores ou conselheiros com nenhuma agência federal ou estatal. Trend Following & trade ;, TurtleTrader & reg ;, TurtleTrader & reg; são marcas comerciais / marcas de serviço da Trend Following. Outras marcas comerciais e marcas de serviço que aparecem na Trend A seguinte rede de sites pode ser propriedade da Trend Following ou de outras partes, incluindo terceiros não afiliados à Trend Following & trade ;.

Reminiscências de um Operador de estoque por Edwin Lefèvre PDF.

"Se você quer a chance de grandes retornos em mercados de touro, urso e cisne preto, ESTE é onde você quer estar. Mas isso não é cupons de recorte. Sem risco, sem retorno".